Da sämtliche Assets mehr oder weniger miteinander korrelieren oder gegenkorrelieren, macht es durchaus Sinn, sich ab und zu ein Bild vom gesamten Markt zu machen. Dazu schauen wir uns folgende Werte an:

• Euro
• Gold
• Ölpreis
• Aktienmarkt
• Bitcoin

Zu Hilfe nehmen wir hierzu die Tools der Saisonalen Analyse, die COT-Daten und die Technische Analyse. Viel Spaß mit dem Jahresausblick 2022!

Bereits in den ersten beiden Handelstagen hat der neue Bitcoin ETF mit dem Kürzel $BITO einen neuen Rekord gebrochen und die Marke von einer Milliarde Dollar verwaltetem Vermögen überboten. Noch nie wurde ein ETF dermaßen schnell in solchen Dimensionen gekauft.

ETF auf den Future

Mit dem ETF mit der ISIN US74347G4405 bzw. unter dem Kürzel BITO können Anleger mit einem regulären Aktiendepot sehr einfach an der Wertentwicklung des Bitcoin partizipieren, ohne zuvor ein spezielles Kryptokonto eröffnen und sich mit den technischen Besonderheiten von Kryptowährungen beschäftigen zu müssen. Anleger müssen allerdings wissen, dass sie mit dem ETF lediglich auf die Preisänderung des Bitcoin Futures spekulieren ohne die Währung physisch zu besitzen. Mit dem ETF hat sich der Bitcoin in kurzer Zeit neue Käuferschichten erschlossen, was ihm ein neues Allzeithoch von 66.930 US-Dollar einbrachte

„Der Launch des ersten Bitcoin-ETF in den USA fördert den breiter gefassten Krypto-Markt und hilft einer ganz neuen Gruppe von Anlegern, die Vorteile von BTC als legitimes Asset für sich zu entdecken“

CNBC Anthony Bertolino, VP of Growth bei iTrustCapital.

Weitere Bitcoin ETFs sollen folgen

Der ETF von ProShares soll nur der Auftakt gewesen sein zu einer Reihe von Neuemissionen in diesem Sektor. Geplant sind auch ETFs, die physisch in Bitcoins investieren und damit 1:1 die Preisentwicklung am Spotmarkt abbilden. Diese Option ist für die meisten Anleger deutlich interessanter, als lediglich in ein Derivat zu investieren. Sahnehäubchen wäre dann natürlich auch die Möglichkeit der „physischen Lieferung“, wie es bei einigen Gold-ETFs seit einigen Jahren bereits Standard ist.

Bitcoin startet derzeit wieder durch und nimmt sein altes Allzeithoch bei 64.000 in Angriff. Wo liegen die nun die besten Unterstützungen? Nach seinem Abverkauf im Mai dieses Jahres konnte sich der Bitcoin am vorherigen Verlaufstief von 32.000 gut stabilisieren. Zweifelsohne ist diese Marke eine wichtiges Level, das von den Bitcoin-Bullen vehement verteidigt wurde. Im Anschluss konnte der Bitcoin die 100- und 200-Tage-Linie wieder zurückerobern und sie im Einklang mit seiner üblichen Saisonalität Ende September/Anfang Oktober backtesten. Nach einem Bruch der letzten Nackenlinie zwischen 47.000 und 52.000 fungiert dieses Cluster nun als Support. Aktuell ist der Bitcoin aus seinem Tagestrendkanal rausgelaufen und damit kurzfristig überkauft. Interessante Kaufberereiche ergeben sich damit, sofern kein neues Verlaufshoch gebildet wird, zwischen 52.000 und 48.000. Hierüber sollte der Bitcoin in seiner Aufwärtstrendstruktur bleiben.

Saisonalität

Der Bitcoin bewegt sich derzeit gut im Einklang mit seiner üblichen 10-jährigen Saisonalität und konnte Ende September/Anfang Oktober seinen Boden ausbilden, von wo aus er sich nun auf den Weg zu neuen Allzeithochs macht. Bis Mitte Januar waren in der Vergangenheit starke Bitcoin-Monate, woraufhin dann im Frühjahr zunächst eine Korrekturphase einsetzte.

COT-Daten

Richten wir zuletzt noch einen Blick auf den aktuellen COT-Report des Bitcoin. Asset-Manager haben bereits im Juni wieder angefangen, Positionen aufzubauen, während der BTC einen Boden ausbildete. Aktuell legen sie im Einklang mit steigenden Bitcoin-Preisen nach.

Der 19.05.2021 wird sicherlich in die Geschichte der Krypto-Trader eingehen. Selten zuvor war die Euphorie am Krypto-Markt dermaßen hoch und selten zuvor gab es so viele unbedarfte Neueinsteiger in einem Markt. Verständlich auch all die Euphorie, denn wann zuvor in der Menschheitsgeschichte gab es jemals die Möglichkeit, mit einem 10-Euro-Investment innerhalb weniger Tage mit besseren Chancen als bei einem Lottospiel tatsächlich Millionär zu werden?

Heftiger Sell Off an den Krypto-Börsen

Charttechnisch betrachtet war den Bitcoin schon länger angeschlagen, auch Kenner von saisonalen Chartmustern hätten noch rechtzeitig die Handbremse ziehen können. Doch in einem Stadium der Euphorie schlägt man gerne solche objektiven Signale in den Wind und hört nur noch das, was man gerne hören möchte: BUY THE F**** DIP! Da die Krypto-Szene aufgrund der fulminanten Kursgewinne weltweit rasant angewachsen war, kam es zu entsprechenden Panikverkäufen und dann passierte das, was in der Regel immer in solchen Situationen passiert: Die Börsen und Broker hissen die weiße Flagge und brechen unter der Last der Anfragen und der erhöhten Volatilität zusammen. Auch fundamentale Gründe wurden aus dem Hut gezaubert. Nachdem China bereits 2019 Zahlungen mit Kryptowährungen für illegal erklärt hatte, trommelten nun die chinesischen Bankenverbände noch mal etwas lauter: Sie warnten die Bürger vor Spekulationen mit Kryptowährungen und riefen Finanzinstitute auf, Kryptos weder als Zahlungsmittel anzubieten noch zu akzeptieren, so auch der Wortlaut der chinesischen Zentralbank. Ironie des Schicksals, dass ausgerechnet diese Zentralbanken mit Feuereifer an eigenen Kryptowährungen basteln, die natürlich vollständig unter ihrer Kontrolle liegen werden. Auch Indien sprach sich zuletzt für ein Verbot von Kryptowährungen aus, was den charttechnischen Abverkauf der Coins sicherlich noch einmal befeuerte.

Easy come, easy go

So konnte man in Anbetracht der extremen Volatilität bereits die Uhr danach stellen, wann der Handel wohl an den einschlägigen Börsen eingestellt wird. Als erstes gab Coinbase den Geist auf und kurz darauf gab es „Störungen“ bei Binance. Wer in solchen Fällen unter Umständen hoch gehebelt investiert ist und nicht mehr auf seine Trades zugreifen kann, wird den Tag wahrscheinlich nie vergessen. Auch die einschlägige Webseite coinmarketcap war für längere Zeit nicht erreichbar. Dabei ist das Bild, was die Broker hier abliefern, immer dasselbe: Solange es aufwärts geht ist alles paletti, wenn die Vola aufkommt, wird der Laden schnell dicht gemacht. Darauf sollten Neueinsteiger gefasst sein.

Saisonalität im Bitcoin

Bevor wir uns der Charttechnik widmen, ein kurzer Blick auf den saisonalen Chart im Bitcoin. Auch wenn die Datenhistorie mit 10 Jahren nicht besonders lang ist, lässt sich schon eine gewisse Tendenz erkennen: Seine Peaks erreicht der Bitcoin in der Regel Anfang Januar und Anfang Juni, in den Sommermonaten geht es meist bis in den Oktober hinein steil bergab um hier eine Bodenbildung einzuleiten. Wichtig zu verstehen natürlich auch: saisonale Muster sind nur Durchschnittswerte und können in einzelnen Jahren mehr oder weniger deutlich von ihrem Muster abweichen.

Bitcoin Charttechnik

Spätestens mit Ausformung der klassischen SKS (Schulter-Kopf-Schulter-)Formation und Bruch des Aufwärtstrends hätten Krypto-Investoren hellhörig werden müssen. Bereits Ende April war zu sehen, dass die Trendfortsetzung stockt und der Markt es nicht mehr schafft, höhere Hochs auszubilden. Das tiefere Hoch am 08.05.2051 auf dem Preis von 59.700 war bereits ein Warnsignal. Mit dem Bruch des Aufwärtstrends wurde auch die 100-Tage-Linie aufgegeben. Spätestens hier hätten Krypto-Trader die Reißleine ziehen müssen.

COT-Report BTC

Werfen wir als letztes noch einen Blick auf den Commitment of Traders-Report, den es auch für den Bitcoin gibt um zu erfahren, was das „große Geld“ gerade mit dem Bitcoin macht. Hier wird deutlich, dass sich die Asset Manager bereits im Februar mit einer Netto Shortposition aus dem Bullenmarkt verabschiedet hatten nachdem sie ihre Gewinne eingetütet hatten.

Fazit

Das aktuelle Blutbad im Bitcoin ist massiv. Mit hoher Wahrscheinlichkeit wird er seine alten Höchststände so schnell nicht mehr erreichen, sondern er muss nach einer Marktbereinigung erst den Boden finden. Mit der Marke von 30.000 USD hat er heute bereits ein charttechnisch wichtiges Level erreicht, an dem er sich vorerst stabilisieren könnte. Eine nachhaltige Bodenbildung ist jedoch nicht inn Sicht und dürfte mehrere Wochen in Anspruch nehmen.

Mit einem Tickwert von $25 ist und war der Bitcoin-Future im Grunde nur für Großinvestoren oder sehr klobige Tradingstrategien zu gebrauchen. Gerade vor dem Hintergrund der extremen Volatilität in diesem Asset hat der unvorsichtige Trader binnen Minuten ein Vermögen gemacht oder verloren. Daher kommt nun am 03. Mai 2021 der Micro-Bitcoin ins Rennen, der genau wie die anderen neuen CME Microfutures antreten wird, um seinem „großen Bruder“ Konkurrenz zu machen. Wichtig für Anfänger ist dabei zu verstehen, dass man mit einem Bitcoin-Future keine echten Bitcoins erwirbt, sondern nur ein Derivat auf die entsprechende Preisbewegung handelt.

Größe des Micro-Bitcoin

Wie wir es schon von den anderen Micro- und Minifutures der CME kennen, wird auch der neue Micro-Bitcoin-Future 1/10 des Kontraktwertes seines großen Pendants betragen. Während der Wert eines großen Bitcoin Futures 5 Bitcoins entspricht, wird sich der Kontraktwert eines Micros auf 1/10 eines Bitcoins belaufen. Liegt also zum Beispiel der aktuelle Preis des BTC bei $50.000, liegt der Kontraktwert eines MBT bei nur $5.000. Eine Bewegung von 1 Tick im MBT entspricht dann $0.50 pro Kontrakt, wodurch sich viel besser gestaffelte Ein- und Ausstiege aus einem Trade oder Hedge realisieren lassen.

Kontraktspezifikationen

Micro-Bitcoin vs. CFD: Vor und Nachteile

Neben dem „physischen“ Kauf von Bitcoins über ein Wallet gibt es bereits viele verschiedene Methoden, am Kryptomarkt zu partizipieren. Eine davon ist der Bitcoin CFD, mit dem man ebenfalls Long und Short auf die Preisentwicklung von Bitcoin spekulieren kann. Doch der CFD hat einige gravierende Nachteile: Der Spread (Differenz zwischen An- und Verkauf) ist im CFD meist astronomisch hoch und macht ihn dadurch für den Handel auf kleineren Zeiteinheiten quasi unbrauchbar. Zudem ist der CFD-Handel auf Kryptos mittlerweile in einigen Ländern verboten. Da der Bitcoin als eines der wenigen Assets 24/7 durchhandelt, sollte dies auch für das entsprechende Underlying gewährleistet sein. Doch nicht jeder CFD-Broker bietet den Kryptohandel übers Wochenende an und so mancher Neuling wundert sich dann Montags über eine gigantische Kurslücke. Nicht selten wird es hier richtig teuer, wenn man in seinem Bitcoin CFD auf der falschen Seite positioniert war, denn der Stop greift erst wieder zum erstbesten Preis, wenn der Broker den Handel wieder aufnimmt. Doch es gibt auch einen Vorteil gegenüber dem MBT-Future: Im Vergleich zu diesem handelt man im CFD meist auf einem Endloskontrakt und muss sich keine Gedanken um Verfallstermine machen. Der kleine MBT-Future wird natürlich im Einklang mit seinem großen Bruder verfallen, sodass sich der Trader vor einem Einstieg genau ausdenken muss, wie lange er den Trade halten möchte und was sein Ziel dabei ist. Dafür handelt der Trader mit dem MBT an der CME, also einer regulierten Börse und profitiert damit genau wie beim Handel mit anderen Futures von dem transparenten Preisfindungsprozess, der im CFD nicht gegebenen ist.

Fazit

Der Micro-Bitcoin (MBT) wird auf jeden Fall eine interessante Alternative zum Bitcoin CFD für alle, die mit kleinen Stückelungen arbeiten oder ihr echtes Portfolio präziser abhedgen möchten ohne die Kryptowährung tatsächlich besitzen zu wollen. Aufgrund seiner starken Intraday-Trendbewegungen und des geringen Spreads im Future könnte es gut sein, dass der MBT von der Tradergemeinde mit Begeisterung aufgenommen wird und gutes Volumen umsetzt.

2.080 Dollar pro Feinunze, das war das Rekordhoch des Sommers im Goldpreis, welches die Herzen Goldanleger weltweit höher schlagen ließ. Doch seither werden die Gesichter immer länger, denn Gold kommt langsam aber sicher zurück und notiert aktuell bei nur noch rund 1800 Dollar/Feinunze. Wie kommt das? Pumpen die Notenbanken der Welt nicht massiv Geld ins System? Müsste der Goldpreis als wichtigster Inflationsindikator daher nicht weiter steigen?

Inflation oder Deflation?

Ganz so einfach ist die aktuelle Situation dann doch nicht zu beurteilen. Langfristig mögen Goldanleger zwar recht haben, aber kein Kurs läuft einfach immer nur linear in eine Richtung, nichtmal wenn er Bitcoin oder Gold heißt. Bewegung und Korrektur gehen an der Börse Hand in Hand. Der imposante Kursgewinn im Gold bis Mitte des Jahres muss folglich erstmal verdaut werden. Die nächste Frage ist: Bekommen wir es wirklich mit einer Hyperinflation zu tun, oder erleben wir vielmehr nicht erstmal eine Deflation? Richtig ist: die Geldmenge M1 ist am Explodieren. Täglich neue Höchststände am Aktienmarkt, insbesondere in den beliebten Tech-Werten legen eine Asset-Price-Inflation nahe: Das billige Geld bahnt sich seinen Weg an die Börse, während es um die Realwirtschaft aufgrund der Coronakrise schlecht bestellt ist. Der US-Dollar geht in die Knie und erreicht ein Allzeit-Tief nach dem nächsten. Aktien werden also per se nicht mehr Wert, der Dollar der sie bemisst, wird weniger Wert. Die ganze Welt ist, bei Licht betrachtet, auf Hartz IV: Stimuluspakete, Kurzarbeit und Subventionen vor allem der Tourismusindustrie und des Automobilsektors halten den Laden oberflächlich am Laufen. Tolles neues Leben. Während die Amerikaner also ihre Arbeitslosenhilfe in den Aktienmarkt pumpen fragt man sich, wie es eigentlich weiter geht, wenn die Wirtschaft wieder auf eigenen Beinen stehen soll? Lobpreiset den Aktienmarkt: Doch irgendwas passt nicht so ganz ins Bild: der Ölpreis. Müsste der nicht, wenn die Wirtschaft so toll am Laufen ist, sein Vorkrisenniveau längst erreicht oder gar überschritten haben? Schließlich zählt das Öl traditionell als Schmierstoff der Wirtschaft und jetzt erzähl mal bitte keiner, die Weltwirtschaft wäre innerhalb eines Jahres von Öl auf Solarenergie umgestiegen. Ein fallender Ölpreis ist eher ein Indikator für Deflation.

Kein Bock mehr auf Stadtleben

Gehen wir noch einen weiteren Schritt weg von der Börse hin in die Realität: Die Städte sind tot. Aufgrund von Corona flüchten viele Menschen aus der Großstadt – sie sehen keinen Grund mehr für „Sex and the City“ und holen sich eine Wohnung auf dem Land: Die Folge: Kauf- und Mietpreise in einst angesehenen Locations sind im freien Fall, was auch nur logisch ist. Wer ist in dieser Situation dazu bereit, ein Restaurant zu betreiben oder zu eröffnen, in der Ungewissheit, ob und wann er sich und seine Angestellten wieder refinanzieren kann? Folglich müssen Vermieter und Verkäufer immer weiter runter mit ihren Preisen und stehen schnell mit dem Rücken an der Wand, wenn die Bank bei der fremdfinanzierten Immobilie weiterhin die Hand aufhält. Wie dieser Trend KEINE Domino-Rallye beim nächsten Bankensterben auslösen soll, wird spannend zu sehen sein. Während also die Asset-Preis-Inflation in vollem Gange ist, deuten andere Faktoren erstmal auf deflatorische Tendenzen hin.

Goldpreis und der Faktor Saisonalität

Schauen wir uns zuletzt noch einen wichtigen Faktor bei der Beurteilung des aktuellen Goldpreises an, dann wird schnell deutlich, dass die Panik der Goldanleger übertrieben ist: In der 25-jährigen Saisonalität erreicht Gold Ende September/Anfang Oktober stets einen Peak, um im Anschluss bis Weihnachten zu korrigieren: ein ganz normaler saisonaler Kursverlauf, auch in diesem verrückten Corona-Jahr! Betrachten wir im Vergleich den Kursverlauf von Gold im aktuellen Jahr, stellen wir lediglich fest, dass Gold Ende Juli ein paar früher Wochen gepeakt hat als normalerweise. Nichts drastisches passiert also.

Fazit

„Gold muss steigen, die Hyperinflation kommt doch!“ – ist zu kurz gegriffen. Während zwar einige Anzeichen auf eine Asset-Price-Inflation hindeuten, gibt es gleichzeitig auch deflatorische Tendenzen in der Realwirtschaft. Gold ist bislang lediglich seinem normalen saisonalen Verlauf gefolgt und kann, wenn die Notenbanken weiter Gas geben um Papiergeld zu entwerten, im kommenden Jahr durchaus neue Allzeithochs in Angriff nehmen.

Libra Coin – der Name steht für Freiheit – und das ist auch Programm der neuen Kryptowährung von Facebook, die 2020 an den Start geht und ebenfalls auf der Blockchain-Technologie basieren soll. Mit diesem Krypto-Coin möchte Facebook eine „globale Währung und finanzielle Infastruktur“ schaffen. Das Ziel: Zahlungstransfers über Ländergrenzen hinweg schnell, einfach und kosteneffizient abzuwickeln. Wenn man bedenkt, dass eine simple Auslandsüberweisung aus Europa in die USA über das traditionelle Bankensystem bei einigen Häusern noch heute mit bis zu 60 Euro zu Buche schlägt, ist dieser Schritt zu einer vereinfachten Lösung im internationalen Zahlungsverkehr des digitalisierten 21. Jahrhunderts längst überfällig. Um den neuen Coin nutzen zu können, wird man das elektronische Wallet „Calibra“ nutzen müssen, wo die Coins gelagert werden. Das Wallet soll direkt in Facebook und Whatsapp integriert werden und so die gesamte Zahlungsabwickling einfach und schnell machen. Auch Nutzer außerhalb des Social Networks sollen die Wallet nutzen können.

Bitcoin & Co: Nur eine Spielwiese für Zocker

Die meisten Menschen assoziieren, wenn überhaupt, das Wort „Kryptowährung“ direkt mit dem Bitcoin und seinen unzähligen Brüderchern, Schwesterchen und Derivaten. Doch alleine aufgrund seiner Struktur war von Anfang an klar: Der Bitcoin würde sich niemals als ernstzunehmendes Zahlungsmittel etablieren können, und zwar primär aus 3 Gründen:

• Aufgrund seiner Programmierung ist die Anzahl der weltweit generierbaren Bitcoins begrenzt. Wie alle endlichen Güter ist also der Bitcoin dazu verdammt, immer wertvoller zu werden oder z. B. durch einen technischen Fehler, Hacks etc. unbrauchbar zu werden. Keine guten Voraussetzungen für eine Währung, die im täglichen Zahlungsverkehr aktiv genutzt werden sollen.
• Der Bitcoin unterliegt starken täglichen Preisschwankungen, was für den Einsatz als Zahlungsmittel kontraproduktiv ist. Wer kauft sich schon heute eine Pizza im Wert von 5000 Euro, wenn dieselbe Pizza morgen vielleicht nur noch 3 Euro kosten würde aber übermorgen eventuell 10.000 Euro? Die Preisfluktiuation ist einfach zu stark. Würde etwa der Euro oder der US-Dollar im gleichen Maße schwanken wie der Bitcoin, würde das zu heftigen Turbulenzen an den Finanzmärkten führen bis hin zum Zusammenbruch ganzer Volkswirtschaften. Da der Bitcoin weder durch eine Zentralbank noch durch eine Regierung oder einen Emittenten irgendwie reguliert wird, ist er dem freien Spiel der Märkte hilflos ausgesetzt.
• Im Zeitalter der „Fidays for Future“-Demonstranten und C02-Zertifikate-Handel scheint es wenig sinnvoll, eine Kryptowährung zu pushen oder zu verwenden, die Tonnen an C02 produziert. Aufgrund der komplexen Zusammensetzung des Bitcoins haben die Rechner zum Minen von Bitcoins bis November 2018 so viel CO2 ausgestoßen wie ganz Sri Lanka. Die Entwicklung des Bitcoin kann also eher als Beta-Test angesehen für nachhaltigere virtuelle Zahlungsmittel, die nun mit Sicherheit folgen werden.

Warum Libra besser sein wird!

Ohne nun auf die ganzen anderen tausenden von Kryptowährungen überhaupt einzugehen, unter denen mittlerweile auch nur noch Experten sagen können, welche überhaupt etwas taugen und welche einfach nur Scam sind, können wir bei Facebooks Libra Coin bereits einige wichtige Parameter festhalten, die ihn weitaus besser und interessanter machen als alle anderen Kryptowährungen, die bereits im Umlauf sind:

• Der Libra Coin soll als sogenannter Stablecoin aufgelegt werden, das heißt, er soll sich im Gegensatz zu den meisten anderen Kryptowährungen seine Reputation nicht durch fulminante Kursgewinne erarbeiten, sondern als ganz normales Zahlungsmittel dienen, welches wenig im Wert fluktuiert und auch außerhalb von Facebook verwendet werden kann. Dies will man erreichen, indem man den Libra Coin an einen Währungskorb (ähnlich dem USD-Index) bindet, der wohl aus den weltweit wichtigsten Währungen bestehen wird. Zudem wird es tatsächlich im Gegensatz zu anderen Währungen eine Art Zentralbank geben, die Libra Reserve, welche ähnlich wie die amerikanische Fed oder die europäische EZB über die Wertstabilität des Libra wacht.
• Im Gegensatz zu anderen Kryptowährungen hat der Libra Coin von Beginn an eine gewisse Reputation und somit bereits vor seinem ICO einen gewissen Trust, da sich außer Facebook bereits zahlreiche namhafte Unternehmen an das Projekt drangehängt haben, unter anderem Größen wie Uber, Paypal oder Visa. Der Nutzer weiß also von Anfang an mit Sicherheit, dass er nicht irgend einen Scam-Coin kauft, der morgen schon wieder von der Bildfläche verschwunden sein wird.
• Aufgrund des breiten Netzwerks, das sich bereits rund um den neuen Libra Coin gespannt hat, wird die Implementierung des Coins in der Gesellschaft rasant vonstatten gehen. Fakt ist dass jeder, der einen Facebook-Account hat plötzlich auch ein Libra-Wallet haben wird und somit von heute auf morgen am internationalen Zahlungsverkehr teilnehmen kann. Vor allem in Entwicklunsländern wie auf den Philippinen oder in diverse afrikanischen Länder ist das eine echte Innovation, denn hier haben die wenigsten Menschen ein Bankkonto, aber viele einen Facebook-Account. Plötzlich können so rund 2 Milliarden Menschen am internationalen Zahlungsverkehr teilnehmen und z. B. ihren Freunden, Bekannte und Angehörigen in den Heimatländern schnell Geld schicken.

Gefahren und Risiken

Zwar wollen wir den Teufel an dieser Stelle nicht an die Wand malen, doch wo Licht ist, ist in der Regel auch Schatten und den gilt es im Folgenden zu beleuchten. Sicherlich, der Libra Coin ist eine geniale Innovation von Facebook. Kostenfreier Zahlungsverkehr über Ländergrenzen hinweg klingt traumhaft – doch die etablierten Zahlungsanbieter werden sich das Heft nicht kommentarlos aus der Hand nehmen lassen. Die Bankenlobby ist stark und politisch gut vernetzt, sie werden sicherlich nichts unversucht lassen, dem neuen Projekt wo es nur geht politisch Knüppel zwischen die Beine zu werfen. Mithilfe von korrupten (EU)-Politikern könnten neue Gesetze verabschiedet werden, welche die Nutzung des neuen Coins unattraktiver machen. Auch die Frage von illegaler Terrorismusfinanzierung, Geldwäsche und der Umgehung von Sanktionen ist noch ungeklärt. Das mittlerweile stark überregulierte Bankensystem wacht mittlerweile über jeden Euro, der von A nach B verschoben wird, die neuen Kryptowährungen fliegen hier teilweise deutlich unter dem Radar der Regierungen und werden die Geheimdienste auf Trab halten. Last but not least werden auch unsere Freunde vom Datenschutz mit Sicherheit wieder was zum Jammern haben, denn wie man im Zusammenhang mit dem neuen Coin und persönlichen Daten, z. B. des jeweils verknüpften Facebook-Profils umgehen wird, ist noch auszuwürfeln. Auch diverse Hackerangriffe und Coin-Diebstähle werden natürlich auch nicht lange auf sich warten lassen, auch wenn das System sicherlich mal wieder als das weltweit sicherste System der Welt angepriesen wird.

Zahlung per Smartphone

Auch wenn es den meisten deutschen wohl nicht passen wird, aber langfristig sieht es so aus, als müsse man sich von der Zahlung mit Bargeld komplett verabschieden. Das Smartphone wird die neue Geldbörse sein. Schon heute kann man sich bei vielen Geräten mit seinem Fingerabdruck vor einer Transaktion verifizieren. Die Tendenz zur bargeldlosen Zahlung per Smartphone zeichnet sich deutlich ab und wird sich in Zukunft mithilfe des Libra noch schneller etablieren. Da alle Menschen mit Facebook-Account ab dann auch ein Wallet haben auf das sie Coins ein- und auszahlen können, wird jeder früher oder später mit Libra bezahlen können.

Krypto-Experte Julian Hosp zum neuen Facebook-Coin

David Marcus (Head of Calibra) über Libra (Englisch)

Börsenexperte Markus Koch über Libra

Wie sehen Sie den neuen Coin?

Unter allen Abwägungen der Pros und Cons, welche Chancen, Risiken und Möglichkeiten sehen Sie in diesem neuen Coin? Die Kommentarfunktion ist geöffnet.

Der jüngste Crash am Krypto-Markt hat den Krypto-Jüngern schwer zugesetzt. 26 Mrd. USD Marktkapitalisierung wurden dabei vernichtet. Dabei wäre es nicht das erste Mal, wenn nach einem solch heftigen Sell Off der Kurs in die Gegenrichtung dreht, sobald der letzte Optimist erfolgreich abgeschüttelt wurde. Alles kann passieren am Währungsmarkt – alles oder nichts. Doch der Trend ist stark Short und nach den jüngsten Verkauswellen ist es äußerst riskant, sich gegen den Trend zu stellen und ins fallende Messer zu greifen. Viel sicherer ist es, in Ruhe die Trendwende abzuwarten, um sich dann wieder langsam einzukaufen. Doch genug der Spekulation, denn es geht hier ums aktive Trading und dabei ist es völlig egal, ob der Bitcoin steigt oder fällt – wir können schließlich in beiden Richtungen Gewinne machen und traden nur das, was wir aktuell im Chart sehen, nichts anderes. Im Krypto-Trading gibt es eine weitere Besonderheit, die den Handel von allen anderen Märkten unterscheidet: Man kann auch am Wochenende traden.Wer den Hals unter Woche nicht voll bekommt und auch am Wochenende an den Charts aktiv sein möchte, der hat nun (wieder) die Möglichkeit, bei dem Broker Admiral Markets diverse Krypto-CFDs auch am Wochenende zu handeln! Über die Vorteile dieser Möglichkeit gehen wir weiter unten ein. Unter den handelbaren Krypto-Werten sind zum Beispiel:

• BTCUSD
• ETHUSD
• BTCEUR
• ETHEUR
• XRPEUR
• BCHUSD
• LTCUSD
• XRPUSD

… und viele weitere Kryptowährungen. Neu im Programm ist auch der mögliche Handel von Krypto-Currency-Crosspairs, das heißt, man kann nun nicht nur CFDs auf verschiedene Kryptowährungen gegen Fiat-Money (EUR/USD) traden, sondern auch gegeneinander, wie z. B. BCH vs BTC oder XMR vs BTC. Die Kombinationen sind vielfältig und ebenso die sich daraus ergebenden Handelsstrategien.

Krypto-Crosspairs, wie kann man sie handeln? Stärke versus Schwäche.

Wie im herkömmlichen Devisenhandel bietet es sich auch im Krypto-Trading an, die Crosspairs zusammen mit den Fiat Pairs zu beobachten um daraufhin eine Handelsentscheidung im Crosspair zu treffen, Beispiel:

Wir beobachten in einem Chart den BTC gegen den USD und im anderen Chart den BCH gegen den USD. Nun fällt uns auf, dass einer von beiden gegen USD stärker tendiert als der andere. Um aus dieser Erkenntnis Profit zu schlagen, öffnen wir das Cross Pair BCHBTC und gehen in diesem Long, wenn Bitcoin Cash aktuell die stärkere Währung von beiden ist und Short, wenn Bitcoin Cash die aktuell schwächere Währung ist.

Natürlich muss man die Kräfteverhältnisse gegen den USD stets gut im Auge behalten und immer mit einem StopLoss arbeiten, falls diese sich umdrehen. Aber auf diese Art und Weise des Tradens bekommt man schonmal einen Eindruck von der Stärke oder Schwäche eines bestimmten Assets und fährt weitaus besser, als wenn man auf gut Glück oder aufgrund einer Handelsempfehlung eines (selbsternannten) „Krypto-Experten“ einen Trade eingeht.

Vorteile des Wochenend-Handels

Der Wochenend-Handel im Kryptomarkt bringt einen großen Vorteil mit sich, denn plötzlich wird man nicht mehr unangehem von meterhohen Gaps (Kurslücken) am Montag überrascht, weil der Primärmarkt am Wochenende weitergehandelt hat. Zudem hat man nun auch am Wochenende die Möglichkeit, Profit aus den Bewegungen am Kryptomarkt zu ziehen. Auf der anderen Seite ist die zu erwartende Liquidität am Wochenede weitaus geringer und der Spread wahrscheinlich weitaus höher, weswegen es sich hauptsächlich auf höheren Zeiteinheiten lohnen wird, hier auf dem Kryptomarkt aktiv zu werden. Wer die Chancen des Wochenend-Krypto-Tradings nutzen will, der sollte jetzt ein Konto bei Admiral Markets eröffnen und sich unverbindlich mit den neuen Möglichkeiten vertraut machen. Die Kontoeröffnung verläuft schnell und unkompliziert. Natürlich kann man hier 24/5 auch herkömmliche Devisenpaare aus aller Welt handeln, die oftmals eine tolle Liquidität und engere Spreads als Kryptowährungen bieten. Ob man es durch den Krypto- oder Devisenhandel zum Millionär bringt, steht in den Sternen, jedoch hat es sich gezeigt, dass es durchaus sinnvoll sein kann, seine Gewinne von Zeit zu Zeit auch mal mitzunehmen als Jahr und Tag auf den großen Durchbruch zu warten.

Dabei konnte der FCA-regulierte Forex- und CFD-Broker Tickmill erst 2017 den deutschen Markt in Angriff nehmen, nachdem ein deutssprachiges Support-Team installiert und eine deutsche Übersetzung der Internetpräsenz realisiert waren. Um den Broker auch für den deutschen Markt attraktiv zu machen, wurden vier neue CFDs auf deutsche Staatsanleihen sowie der Handel mit dem derzeit begehrten Bitcoin CFD (BTCUSD) eingeführt. Um den Wettbewerb etwas anzufeuern und mit Marketing-Aktionen etwas Aufmerksamkeit zu erzielen, werden in regelmäßigen Abständen Trading-Wettbewerbe veranstaltet, bei denen es teilweise attraktive Real- oder Geldpreise zu gewinnen gibt. Neben Messeauftritten in anderen Ländern war Tickmill erstmals 2017 auch auf der World of Trading in Frankfurt.

MT4 und StereoTrader

Auf den ersten Blick kommt Tickmill wie ein ganz normaler MT4-Broker daher, doch es gibt eine Besonderheit: Als Partnerbroker des neuen und beliebten StereoTraders kann man hier ab einer Kontokapitalisierung von mindestens 1.000 €  diese tolle Handelsplattform kostenlos nutzen. Das Konto muss allerdings innerhalb von 30 Tagen ab Kontoeröffnung kapitalisiert werden und die StereoTrader-Lizenz bei Tickmill beantragt werden. Nach 30 Tagen Konto-Inaktivität erlischt die StereoTrader-Lizenz wieder.

Spreads & Orderkosten

Schauen wir uns zum Schluss noch die Orderkosten der beliebtesten Handelsinstrumente bei Tickmill an:

• DAX: 0.7 –  0.8 Pips (floating)
• Dow Jones: 1 – 2 Pips (floating)
• Bitcoin: 0 – 200 (floating)
• EURUSD: 0.2 typisch (floating)

Die Orderkosten werden komplett über den Spread abgerechnet, es entstehen keine weiteren Kosten durch Kommissionen. Weitere Informationen über Tickmill finden Sie hier.

Wie Finance Magnats berichtete, muss der Bitcoin zuvor noch einige regulatorische Hürden überwinden, bevor der Future Kontrakt endgültig aufgelegt werden kann. Eine regulatorische Umgebung ist für den Handel mit dem Bitcin Future ebenso relevant wie für alle anderen bereits seit langem etablierten Futures. Bitcoin-Anlegern scheint es zu gefallen, dass ihr „Baby“ nun einen offiziellen Status verliehen bekommt. Interactive Brokers CEO Thomas Peterffy sieht die ganze Angelegenheit noch mit Skepsis und betonte die Risiken, die mit der Auflegung von Bitcoin Futures einhergehen. Vor allem die Verbindung des Bitcoin mit der Realwirtschaft sieht er mit Problemen behaftet und könnte sich schwere Turbulenzen vorstellen, die ungeahnte Auswirkungen haben. In einem Interview im Wallstreet Journal sagte er wörtlich:

Eine Katastrophe (wahrscheinlich meint er ein Black Swan Even) im Kryptowährungsmarkt die eine Clearingstelle destabilisiert, wird die ganze Realwirtschaft destabilisieren. Quelle: Keep Bitcoin away from the real economy

Der Milliardär und Gründer des High Speed Tradings ist seit langem dafür bekannt, dass er dem Bitcoin und anderen Kryptowährungen eher skeptisch gegenübersteht, obwohl er vorgibt, diese nicht zu „hassen“, sondern dass man sie nur von der Realwirtschaft fernhalten sollte. Generell befürwortet er das Trading mit Kryptowährungen, findet jedoch, dass man das Clearing nicht über dieselben Institutionen zusammen mit anderen Produkten abwickeln sollte.

CME zieht ihr Ding durch

Ungeachtet aller Unkenrufe wird die CME ihr Ding weiter durchziehen und den Bitcoin Future Kontrakt auflegen. Auf Twitter sehen wir folgende Meldung der CME:

#Bitcoin futures contract specifications are now available. Learn about tick size, block thresholds and more. https://t.co/qiEE1BrPVF pic.twitter.com/njOVqAZPxe

— CMEGroup (@CMEGroup) November 7, 2017

Underlying

Da im Falle des Bitcoin Future keine physische Auslieferung in Betracht gezogen werden kann, wird das Cash Settelment zur Grundlage als Underlying genommen. Aufgrund der weltweit zahlreich verstreuten Bitcoin Handelsbörsen könnten die hohen Arbitragemöglichkeiten zu Instabilitäten führen. Um den Kurs des Bitcoin Futures zu taxieren, greift die CME auf ihre „CME CF Bitcoin Reference Rate“, kurz BRR zurück, der sich zusammensetzt aus den Preisfeeds verschiedener Handelsplattformen wie Bitstamp, GDAX, itBit und Kraken und der seit November 2016 existiert. Mit dem Schritt einen echten Future Kontrakt aufzulegen, möchte die CME Group laut ihrer Pressemitteilung vom 31.10.2017 auf die gesteigerte Kundennachfrage nach einem derivativen Handelsprodukt eingehen. Alle Informationen der CME Group zum Thema Bitcoin Future kann man unter diesem Link abrufen.